Дефицит iPhone этого квартала: провал логистики Apple или новая стратегия «бери что дают»?

Ну что, как мы уже успели вам намекнуть, Apple выдала просто нереальные цифры по первому кварталу! Жесть, насколько всё круто. Продажи их смартфонов — тех самых, которые у всех на слуху, — подскочили аж на 23% по сравнению с прошлым годом. Представляете этот рост?

Ага, и за эти три месяца компания заработала на iPhone целых 85,27 миллиарда долларов. Дикие деньги, правда? И главное — спрос никуда не делся, он вот прям сумасшедший. Кстати, это вам не просто слухи. Об этом лично сообщил сам Тим Кук, генеральный директор Apple. Ну, вы поняли, человек, который кое-что смыслит в продажах iPhone.

Apple всё сложнее получать достаточное количество процессоров, изготовленных по 3-нм техпроцессу TSMC

Кук заявил в четверг, что Apple имеет дело с высоким спросом, но низкими поставками моделей iPhone. Кук сказал, что невозможность доступа к более продвинутым SOC-устройствам node от TSMC — это то, что удерживает Apple от того, чтобы иметь в наличии больше устройств iPhone для продажи. Конкретные чипы, о которых говорил Кук, — это процессоры приложений серии A (APS), производимые TSMC с использованием своего 3-нм технологического узла. Кук говорит, что Apple работает над улучшением доступа к этим точкам доступа и не хочет делать никаких прогнозов после марта.

Финансовый директор Apple Кеван Парек сообщил аналитикам, что в текущем квартале общая выручка Apple вырастет на 13–16% по сравнению с прошлым годом, «что соответствует нашим лучшим оценкам в условиях ограниченного предложения iPhone в этом квартале». Хотя проблема с поставками в этом квартале связана с производством Apple Silicon, во время отчёта о доходах в четверг вечером возникла ещё одна проблема.

Высокий спрос на микросхемы памяти, используемые в центрах обработки данных ИИ, приводит к дефициту и росту цен на них

Высокий спрос на чипы памяти в центрах обработки данных искусственного интеллекта не только привел к резкому росту цен на чипы памяти, но и к тому, что найти эти чипы стало сложнее, что привело к нехватке памяти. Аналитики несколько раз спрашивали Кука во время телефонного разговора о доходах о доступе Apple к чипам памяти; хотя он признал, что Apple пострадает от повышения цен на память, он сказал, что рассматривает «ряд вариантов». Но это все, что Кук сказал бы о нехватке памяти, возникшей из-за большого спроса на чипы памяти искусственного интеллекта со стороны центров обработки данных искусственного интеллекта. «Как всегда, мы рассмотрим различные варианты решения этой проблемы», — заявил генеральный директор Apple.

Apple ищет дополнительные мощности для производства передовых узлов у TSMC. И хотя в прошлом Apple могла рассчитывать на некоторые привилегии со стороны TSMC, поскольку была крупнейшим клиентом компании, теперь ситуация изменилась, если верить генеральному директору NVIDIA Дженсену Хуангу, который заявил, что его компания заменила Apple в качестве крупнейшего клиента TSMC. Аналитики прогнозируют, что в этом году Nvidia предоставит TSMC заказы на сумму около 33 миллиардов долларов, что составит 22% от выручки компании в 2026 году. По прогнозам аналитиков, в 2026 году Apple принесёт TSMC доход в размере 27 миллиардов долларов, что составит 18% от общего дохода TSMC.

Рост цен на микросхемы памяти в этом квартале окажет большее влияние на Apple, чем в прошлом

Apple прогнозирует, что валовая прибыль в текущем квартале составит от 48% до 49%. В первом финансовом квартале валовая прибыль Apple составила 48,2%, что означает, что в этом квартале мы можем увидеть, а можем и не увидеть, как Apple улучшит свои показатели валовой прибыли. Хотя рост цен на чипы памяти оказал «минимальное влияние» на Apple в первом финансовом квартале, завершившемся в декабре, во втором финансовом квартале, который завершится в марте, более высокая стоимость чипов памяти окажет большее влияние на Apple.

Тим Кук привёл интересную статистику, о которой он рассказал во время телеконференции в четверг. Компания Apple подсчитала, что в 2025 году ей потребуется закупить 19 миллиардов чипов в США, и в итоге она приобрела 20 миллиардов чипов, произведённых в США. Из этого большого количества чипов американского производства, купленных Apple в прошлом году, только десятки миллионов были произведены на заводе TSMC в Аризоне.

Возможно, вы помните, что в прошлом году компания Apple заявила, что в течение пяти лет потратит в США 600 миллиардов долларов. Значительная часть этих средств предназначена для компаний, производящих чипы в США, в том числе для TSMC.

А что в России?

На основании доступных данных можно сделать вывод, что в текущем квартале Apple действительно может столкнуться с ограничениями поставок iPhone. Однако влияние этой ситуации на Россию будет опосредованным и проявится в основном в трех аспектах: ценах, задержках поставок и общем сокращении доступности.

Последствия для российского рынка

В России эта глобальная проблема наложится на сложившуюся ситуацию, в которой Apple уже не ведёт официальных продаж с 2022 года. Телефоны поставляются в страну параллельным импортом через независимых реселлеров.

Основной удар — повышение цен: Этот фактор окажет самое заметное влияние. Поставщикам приходится закупать устройства за рубежом, а глобальный рост себестоимости производства (из-за дорогих чипов и памяти) напрямую скажется на конечной цене в России. Аналитики Morgan Stanley прогнозируют, что новая модель iPhone 18 может подорожать на $100 (около 7700 рублей) по сравнению с предшественником. Российская цена, которая и так значительно выше американской (например, базовый iPhone 16 ранее стоил около 112 500 рублей), вырастет ещё сильнее.

Задержки поставок и ограниченный выбор: Сокращение глобальных объёмов производства приведёт к тому, что российские ритейлеры будут получать партии устройств реже и в меньшем количестве. В первую очередь пострадает доступность новейших и самых популярных моделей (например, iPhone 17 Pro). Выбор конфигураций (цвет, объём памяти) может быть ограничен.

Стабильность поставок старых моделей: На флагманские новинки давление будет наибольшим. При этом поставки моделей прошлых поколений (например, iPhone 15 или 16), чьё производство уже налажено, могут оставаться более стабильными.

Siri наконец-то перестанет «глохнуть»: Apple купила уникальный стартап для спасения iPhone

Сообщение Дефицит iPhone этого квартала: провал логистики Apple или новая стратегия «бери что дают»? появились сначала на DGL.RU - Цифровой мир: новости, тесты, обзоры телефонов, планшетов, ноутбуков.